(Actualiza con citas, detalles y precio de acciones. agrega autora)
Por Agnieszka Flak
MILAN, 25 nov, 25 Nov. (Reuters/EP) -
- Fiat dijo el lunes que Chrysler, su unidad estadounidense, no lanzará una oferta inicial de acciones antes de que finalice el año, prolongando la incertidumbre sobre la posibilidad de que el grupo automotor italiano compre el resto de la compañía.
Se esperaba que la oferta pública inicial, que según el presidente ejecutivo de Fiat, Sergio Marchionne, se iba a concretar en 2013, arrojara luz sobre el valor de la automotriz estadounidense y ayudara a resolver una larga disputa entre Fiat y un fondo de salud que es dueño del 41,5 por ciento de Chrysler.
"El directorio de Chrysler Group (...) ha decidido que no es factible lanzar y completar una oferta pública inicial antes de que finalice 2013", dijo Fiat en un comunicado.
Fiat agregó que espera que Chrysler Group siga avanzando para que haya una oferta pública inicial en el primer trimestre del 2014, pero aclaró que no era posible decir cuándo o incluso si se haría la oferta, ya que todo depende de "las condiciones del mercado y otras consideraciones relevantes".
Fiat, que posee una participación de un 58,5 por ciento en Chrysler, quiere comprar el resto de la automotriz pero no ha podido llegar a un acuerdo con el sindicato United Auto Workers (UAW), dueño del resto de la firma a través de su fondo de salud VEBA.
Chrysler presentó la documentación para una OPI a fines de septiembre.
Los inversores esperaban que el trabajo preliminar para la OPI de una parte de la participación de VEBA ayudara a reducir las diferencias entre ambas partes y se llegara a un acuerdo sin una venta de acciones.
"Nadie cree realmente que habrá una OPI, pero cualquier demora en el proceso de OPI significa que habrá una demora en la concreción de un acuerdo entre ambas partes", dijo un analista en Milán. "Las acciones están reaccionando a la incertidumbre", añadió.
Los títulos de Fiat cayeron un 3,53 por ciento a 5,74 euros.
Más temprano el lunes, el diario Wall Street Journal dijo, citando a personas cercanas al asunto, que Chrysler Group LLC planeaba establecer un rango de precio para su OPI a partir de esta semana con la que recaudaría entre 1.500 millones y 2.000 millones de dólares.
En base a la participación del 16,6 por ciento que el fondo de salud exigió que la empresa registre para la OPI, eso implicaría un valor total de la firma estadounidense de entre 9.000 millones y 12.000 millones de dólares.
Fiat no quiso hacer comentarios sobre el reporte, mientras que Chrysler no pudo ser contactado inmediatamente. Algunos analistas dijeron que la compañía esta valorada en unos 10.000 millones de dólares.
FUSION
Marchionne, presidente ejecutivo de Fiat y de Chrysler, quiere fusionar a las dos compañías para crear la séptima automotriz más grande del mundo.
UAW se convirtió en el segundo accionista más grande de Chrysler cuando la automotriz salió de la quiebra en 2009 y el sindicato adquirió una participación en lugar de futuros pagos por atención médica. VEBA gestiona esos beneficios médicos en nombre del sindicato.
Chrysler, que ha sido manejada por Fiat luego de un acuerdo de rescate con el Gobierno de Estados Unidos, es actualmente es una fuente de beneficios para la empresa italiana.
Fiat se ha visto afectada por una disminución de las ventas de automóviles en Europa, mientras que la facturación en el mercado norteamericano ha aumentado cerca de un 50 por ciento desde 2009.
Chrysler y Fiat actualmente se gestionan sus finanzas separadamente. Una fusión facilitaría la combinación de las cuentas de ambas compañías y ofrecería a la firma italiana más recursos para expandir su línea de productos.